Agencia Estatal Boletín Oficial del Estado

Emisión eurobligaciones ICO enero 2000,

serie 59.a del programa EMTN

El Instituto de Crédito Oficial, entidad pública

empresarial, con número de identificación fiscal

Q-2876002-C, con sede en Madrid, Paseo del

Prado, 4, hace público, mediante el presente anuncio

y a los efectos previstos en la disposición adicional

primera del Real Decreto 1343/1992, de 6 de

noviembre, de desarrollo de la Ley 13/1992, de

1 de junio, de Recursos Propios y Supervisión en

base consolidada de las entidades financieras, el

lanzamiento de una emisión de obligaciones

denominada "Emisión eurobligaciones Instituto de Crédito

Oficial enero 2000, serie 59.a del programa

EMTN", con las siguientes características:

Importe: La emisión ascenderá a un importe de

60.000.000 de euros.

Valores a emitir: Obligaciones simples,

representadas en anotaciones en cuenta. El lote mínimo

de negociación es de 1.000 euros.

Interés nominal: Las obligaciones de esta emisión

devengarán un tipo de interés variable pagadero

trimestralmente los 26 de enero, abril, julio y octubre

de cada año, comenzando el 26 de abril de 2000,

hasta su fecha de amortización final. El pago de

cada cupón se anunciará con quince días de

antelación en, al menos, un diario de difusión nacional.

El tipo de interés nominal aplicable será el tipo

de interés EURIBOR para operaciones de depósito

interbancario a tres meses, en cada fecha de

valoración, es decir, dos días hábiles anteriores al inicio

de cada período de devengo de interés trimestral,

tomado de la página de Reuters "Euribor01". En

el caso de que esta página no fuera publicada en

alguna de las fechas de valoración, se estará a lo

dispuesto en el punto 5, letra c) del apartado "Terms

and Conditions of the Notes" del folleto informativo

del programa "Euro Medium Term Note

Programme" referido más abajo en el apartado

"Documentación".

Base de cálculo: La base de cálculo a aplicar

en esta emisión será actual/360. Si una fecha de

pago de cupón fuera un día no hábil en el sistema

Target, se realizará el pago el día hábil posterior,

pero ello no influirá en el cálculo de los cupones.

Precio de emisión: Al 100,25 por 100.

Amortización: La amortización será única el 26

de julio del año 2001, al 100 por 100, del importe

nominal de la emisión. El pago de dicha

amortización se anunciará un mes antes en, al menos,

un diario de difusión nacional, así como en el

"Boletín Oficial del Estado".

Suscripción: Se realizará, en la fecha de emisión,

por inversiones institucionales pertenecientes al

ámbito operativo de la entidad directora-aseguradora

Caja de Ahorros y Monte de Piedad de Madrid.

Régimen fiscal y financiero: Los valores

integrantes de esta emisión de obligaciones ICO podrán

gozar en el marco de la Ley, de las ventajas de

cotización de un Mercado Oficial Organizado.

El pago de los intereses devengados será objeto

de retención en la fuente de conformidad con el

tipo establecido por la legislación vigente en cada

momento (18 por 100 en la actualidad, sin perjuicio

de lo establecido en la Ley 41/1998, del Impuesto

sobre la Renta de no Residentes), deducible de la

cuota correspondiente a los Impuestos sobre la

Renta de las Personas Físicas y de Sociedades conforme

a la normativa actual.

En el supuesto de que los tenedores sean personas

físicas o jurídicas no residentes en España, serán

aplicables, en su caso, a los rendimientos del capital

mobiliario, la legislación al respecto y las normas

y tipos de gravamen reducidos, establecidos en los

convenios para evitar la doble imposición.

No obstante, conforme a la normativa vigente,

los intereses y demás rendimientos obtenidos por

la cesión a terceros de capitales propios a que se

refiere el artículo 23.2 de la Ley 40/1998, del

Impuesto sobre la Renta de las Personas Físicas

y otras normas tributarias, así como las ganancias

patrimoniales derivadas de bienes muebles,

obtenidas sin mediación de establecimiento permanente,

por residentes en otro Estado miembro de la Unión

europea estarán exentos de tributación en España

(la exención no es de aplicación a los rendimientos

y ganancias patrimoniales obtenidas a través de los

países o territorios calificados, reglamentariamente,

como paraísos fiscales).

Datos relativos a cotización: La emisión cotizará

en el Mercado de Deuda Pública Anotada de

acuerdo con los artículos 32 y 55 de la Ley 24/1988,

de 28 de julio, de Mercado de Valores, según la

redacción dada por la Ley 37/1998, de 16 de

noviembre.

Documentación: No es preciso el otorgamiento

de escritura pública conforme a la Ley 37/1988,

de 28 de diciembre, y disposición adicional primera

del Real Decreto 1343/1992, de 6 de noviembre,

por el que se desarrolla la Ley 13/1992, de 1 de

junio, de Recursos Propios y Supervisión en base

consolidada de entidades financieras.

No obstante esta emisión está amparada bajo

un programa de emisión del ICO denominado "Euro

Medium Term Note Programme" y existe un folleto

informativo de dicho programa a disposición del

público en las oficinas del emisor: Instituto de

Crédito Oficial, paseo del Prado, número 4, 28014 de

Madrid, o bien de la entidad directora-aseguradora

Caja de Ahorros y Monte de Piedad de Madrid,

paseo de la Castellana, número 189, tercera planta,

28046 Madrid.

Transmisibilidad de los valores: No existen

restricciones particulares a la libre transmisibilidad de

los valores integrantes de la emisión.

Fecha de emisión: 26 de enero de 2000.

Entidad directora-aseguradora: Caja de Ahorros

y Monte de Piedad de Madrid.

Garantía: El capital e intereses de las obligaciones

estarán garantizados por el patrimonio del Instituto

de Crédito Oficial. Las deudas que el Instituto

contraiga para la captación de fondos gozarán, frente

a terceros, de la garantía del Estado, de conformidad

con la disposición adicional sexta del Real

Decreto-ley 12/1995, de 28 de diciembre, y con el Real

Decreto 706/1999, de 14 de abril.

Madrid, 24 de enero de 2000.-La Dirección

financiera.-3.345.