Agencia Estatal Boletín Oficial del Estado

Undécima emisión de deuda subordinada La Caja de Ahorros y Monte de Piedad de Zaragoza, Aragón y Rioja, con Código Identificación Fiscal número G-50000652 y domicilio social en Zaragoza, Plaza Basilio Paraíso número 2, 50008, Entidad Benéfico-Social, fundada y aprobada por Real Orden de 28 de enero de 1873, hace público mediante el presente anuncio el lanzamiento de la undécima emisión de deuda subordinada por importe de 75.000.000 euros ampliable a 100.000.000 euros. Serán emitidos 150.000 valores ampliables a 200.000 valores.

Esta emisión presenta las siguientes características: Fecha de emisión: 29 de diciembre de 2003.

Precio de la emisión: A la par y libre de gastos para el suscriptor.

Suscripción: El período de suscripción se iniciará el día 14 de octubre de 2003 y finalizará el día 22 de diciembre de 2003. La entidad emisora podrá dar por finalizado el período de suscripción con anterioridad al transcurso del plazo mencionado, una vez hubiera sido colocada la totalidad de los valores representativos de la financiación subordinada objeto de la presente emisión, no adelantándose por este motivo la amortización de los valores.

Una vez abierto el período de suscripción, los inversores podrán dirigir sus solicitudes de suscripción a cualquiera de las oficinas y sucursales de la Entidad emisora.

Los peticionarios deberán tener abierta una cuenta de efectivo y de valores en la Entidad. Aquellos que no la tuvieren se les procederá a abrir dichas cuentas, estando la apertura y el cierre totalmente libre de gastos para el suscriptor.

Las solicitudes de suscripción podrán ser revocadas desde el momento de su suscripción hasta una semana antes de la finalización del período de suscripción, esto es hasta el 15 de diciembre de 2003, o el día en que se cierre la suscripción si hubiera sido colocada toda la emisión con anterioridad al 22 de diciembre de 2003.

Los valores se suscribirán por su valor efectivo que es el 100 por 100 del valor nominal. La fecha de emisión coincidirá con la fecha de desembolso y tendrá lugar el día 29 de diciembre de 2003.

El desembolso se efectuará mediante cargo en la cuenta indicada por el suscriptor, ya existente en la Entidad o abierta a tal efecto.

Tipo de interés.-Los valores representativos de la emisión devengarán un interés fijo durante los treinta primeros meses y variable durante el resto de vida de la emisión, pagaderos por trimestres vencidos.

El tipo de interés inicial será del 4,50 por 100 nominal y se aplicará durante los 2 primeros trimestres, desde el 29 de Diciembre de 2003 hasta el 29 de Junio de 2004. Durante los 8 trimestres siguientes se aplicará un tipo de interés fijo del 4,00 por 100, esto desde el 29 de Junio del 2004 hasta el 29 de junio de 2006.

Con posterioridad a dicha fecha, el tipo de interés variará por trimestres naturales, los días 29 de Marzo, 29 de Junio, 29 de Septiembre y 29 de Diciembre. El tipo a aplicar a cada período de interés trimestral será el que resulte de rebajar un margen constante de 0,25 puntos al tipo de interés de referencia, que será el tipo de interés Euribor 3 meses que, de acuerdo con las normas establecidas al efecto por la Federación Bancaria Europea aparezca en la pantalla Reuters alrededor de las once horas, hora de Bruselas, correspondiente a la hoja Euribor01 (o en la pantalla y hoja que las sustituyan y que sean equivalentes, siempre que las citadas pantallas y hojas no estén disponibles), el segundo día Hábil anterior al del inicio del período de interés de que se trate, para depósitos en Euros a tres meses.

Para el supuesto de que no pudiera fijarse el tipo de interés a aplicar según lo dispuesto en el párrafo anterior, el tipo de interés variable sería el resultante de rebajar en 0,25 puntos el tipo de intervención del Banco Central Europeo en la última subasta quincenal del mes inmediatamente anterior a aquél en que se haya de realizar la revisión del tipo de interés, es decir, noviembre, febrero, mayo y agosto. El tipo practicado por el Banco Central Europeo, en la última subasta, de 10 de septiembre de 2003, ha sido el 2,00 por 100.

Los intereses que así resulten se devengarán desde el día 29 de cada mes de Diciembre, Marzo, Junio o Septiembre hasta la víspera del día en que comience el siguiente período de interés, ambos inclusive.

Fechas, lugar, entidades y procedimiento para el pago de los cupones.-El pago de los intereses se realizará por trimestres vencidos en cada fecha de pago, los días 29 de los meses de Marzo, Junio, Septiembre y Diciembre de los años 2004-2018.

El servicio financiero de pago de intereses y amortización de capital se efectuará por la propia entidad emisora.

El abono de intereses se efectuará mediante abono en la cuenta abierta a nombre de suscriptor en la Entidad emisora, ya existente o que haya sido abierta a tal efecto, o en el caso de que se hubiera depositado en alguna de las Entidades Participantes en Iberclear en la cuenta abierta en estas Entidades.

Cada uno de los pagos de intereses estará sujeto a las retenciones que ordene la legislación aplicable en cada momento.

Amortización.-La amortización de la financiación subordinada se realizará al 100 por 100 de su valor nominal en la fecha de amortización, el 29 de diciembre de 2018. La amortización se efectuará por parte del emisor sin gasto alguno para el titular de las obligaciones.

La entidad emisora se reserva el derecho a amortizar anticipadamente la emisión pasados cinco años desde la fecha de la emisión, previa autorización del Banco de España, coincidiendo con una fecha de pago de cupón, por el total de la emisión y pagando el 100 por 100 de su valor nominal; no admitiéndose la anticipación de la amortización antes de dicha fecha, y se llevará a cabo automáticamente mediante abono en la cuenta abierta a nombre del suscriptor en la Entidad emisora, ya existente o que haya sido abierta a tal efecto, o en el caso de que se hubiera depositado en alguna de las Entidades Participantes en la cuenta abierta en estas Entidades. Se deberá informar de tal evento a la Comisión Nacional del Mercado de Valores y se publicará al menos quince días antes en los tablones de anuncios de las oficinas y en un diario de difusión nacional.

Garantías y condición subordinada.-La emisión está garantizada por la responsabilidad patrimonial de la Entidad emisora con arreglo a derecho.

El pago de intereses no se diferirá en el supuesto de que la cuenta de resultados de la Entidad presente pérdidas, a tenor de la derogación de la letra b) del apartado 3 del artículo 22 del Real Decreto 1343/1992, modificado parcialmente por el Real Decreto 538/1994, de 25 de marzo.

Cotización.-El Emisor se compromete a que la emisión cotice en el mercado Asociación de Intermediarios de Activos Financieros de Renta Fija, en un plazo no superior a dos meses contados desde la fecha de la emisión, es decir desde el 29 de diciembre de 2003 de tal forma que, en dicha fecha queden concluidas las dos fases de admisión a cotización en el mercado Asociación de Intermediarios de Activos Financieros de las obligaciones.

Prelación de créditos.-La presente emisión tiene la consideración de financiación subordinada. Se entiende por financiación subordinada aquella que por quedar sujeta, legal o voluntariamente, a una cláusula de subordinación sufre una postergación en el rango de prelación de créditos.

Los fondos obtenidos en esta emisión tendrán la consideración de Recursos Propios de segunda categoría.

Folleto de emisión.-Existe un folleto informativo y un tríptico gratuitos a disposición del público en la sede central y sucursales de la Caja de Ahorros Emisora. Dicho folleto, de cuyo contenido se responsabiliza el Director de Mercado de Capitales, Don Víctor Iglesias Ruiz, ha sido inscrito en los Registros Oficiales por la Comisión Nacional del Mercado de Valores con fecha 7 de octubre de 2003. Tanto el folleto informativo como el tríptico se pueden consultar en la Comisión Nacional del Mercado de Valores.

Sindicato de obligacionistas.-A los efectos previstos en el artículo 286 y 295 y siguientes de la Ley de Sociedades Anónimas, la entidad emisora ha designado como Comisario provisional del Sindicato de Obligacionistas a Don Francisco Serrano Gill de Albornoz.

Zaragoza a, 9 de octubre de 2003.-Director de Mercado de Capitales de Ibercaja, Víctor Iglesias Ruiz.-45.243.